监管规范▧化落地，行业步入下半场
2021年后，相关政策法规的出台进一步规范行业发展，主要方向包括借贷利率上限降低至24%，收紧中小银行跨区经营，以及加强对互联网平台监管等。2022年2月《金融标准化“十四五”发展规划》印发，将制定互联网金融标准合同指引，行业进入规范标准化阶段。
从战略布局上看，乐信在消费金融主业的基础上，积极打造新的增长曲线，包括金融数科和科技零售两个业务。金融数科业务Q4加速布局To B服务，通过为金融机构ćf;提供全面科技及运营能力，帮助银行加速数字化转型。而科技零售业务以先享后付数字营销平&#ffe0 ;台“买吖”为主要产品，整合线下消费场景，为用户降低消费门槛的同时提升商户销售效果。
乐信作为金融科技平台，各项业务布局与技术投入息息相关。该公司持续加大技术研发投入，2021年Q4，研发费用1.64亿元，同比增长72.63%，全年投入5.5亿元，增速及费用率水平行业领先。
整体而言，乐信持续聚焦消费金融的主业，同时ૌ打造'金融数科及科技零售两个增长极；在技术上，持续加大投入，提升风控、资产质量及运营效率，抗风险能力以及对金融机构的合作吸引力；而在费用上，控制合理优化，提升利润率水平。
从行业来看，消费金融助力宏观经济由投资驱动到消费驱动，目前二线城市及以下消金用户占比65%，预计消费金融贷款额规模将达6万亿元，未来5年中国消费信贷增速达到14%。
