炒股就≠看金麒Ο麟分析师研报，权威，专业ⓟ，及时，全面，助您挖掘潜力主题机会！
美ⓗ股上周五收盘涨跌不一。上周纳指与标普500指数均录得涨幅。美国7月非农就业数据远超预期，♤强化ઘ了美联储坚持激进加息以遏制通胀的市场预期。市场预测美联储下次会议上再度加息75个基点的概率接近70%。
龙头科技股齐跌，特斯拉ⓑ收跌逾6.6%，FAANMG六大科技股中，Facebook母公司Meta跌2%，奈飞跌近1.4%，亚马逊跌逾1.2%，谷歌母公司Alphabet跌0.6%，微软跌近0.3%，苹果跌逾0.1%。上周这些科技股▥除特斯拉外均累涨，特斯拉跌3%，Meta累涨约5%，亚马逊涨超4%，苹果涨超1%，Alphabet涨近1%，奈飞和微软涨0.8%左˜右。
中概股方面，京东收跌2.2%，百度跌1.6%，网易微跌，尚乘∅数科收跌近13%，陆金所跌超5%，阿里巴巴跌5%，金山云跌超4%，蔚来汽车、小鹏汽车、虎牙跌超3%，腾讯粉单跌3%，知乎‡、达达跌超2%，理想汽车跌2%，B站、新东方跌超1%，而趣店、叮咚买菜涨超4%，唯品会涨超1%，腾讯音乐涨近0.5%，爱奇艺涨近0.3%。
× 【੬晨‡会焦点】
1、海通证券：中Γ期主线仍是⊄成长，如新能源和数字¨经济等
♠ 2、平安证券：成长逻ⓘ辑逐步扩散
bc;
3、华西策略：A股市场进入一段颠簸’期，耐心逢低ⓘ待布局
⌊ℑ【研报精选】”
中信证券ù：8月A股在寻找新平衡的过程中，资金博弈仍然剧烈，市场波动依然较大。当前行业间及赛道内估值分化均在扩大，由于增量资金有限，市场调仓博弈仍将持续。一方面，从结构分化的特征来看，经济复苏斜率的预期在逐步下修，成长风格偏好已形成高度一致共识，4月底成长制造相对于医药和消费的性价比优势在7月底已不明显，此外，赛道板块内部各细分领域的估值分化程度也在加大。另一方面，从资金博弈的特征来看ੜ，活跃私募仓位保持中高水平，公募新发回暖有限，外资流入放缓，预计赛道内部大小分化延续，半导体和军工迅速成为新主线，行业间高切低将会出现，医药和消费逐步有资金缓慢左侧布局。—配置上，建议坚持成长制造、医药和消费均衡布局，短期成长制造更偏向半导体及军工。
中金：在国内增长复苏弹性有限、政策对经济基本ઘ面修复和地产等风险处置事件仍在落实、区域形势不确定性等背景下，市场短期仍可能维持震荡偏弱的格局，要注意把握节奏和灵活性ਯ，稳而后进。同ó时考虑到整体市场估值重新回到历史相对低位水平，中线价值再度逐步具备，对中期市场也不宜过度悲观。配置上依然以低估值、与宏观关联度不高或有政策支持的领域为主，近期上游价格已大幅回调，逐步开始关注中下游产业可能出现的修复。成长风格在近期连续反弹后，性价比在减弱，需要综合关注景气度与估值做结构性配置。
粤开证券：在货币结构性宽松、经济“弱复苏”的担忧上升以及市场盈利¾尚未全面迎来拐点的背景下，大盘短期仍将ø以震荡调整为主，8月份是半年ˆ报密集披露期，业绩分化背景下易催生出结构性行情，建议投资者重点关注绩优和低位主线：（1）上游资源品，随着全球经济衰退预期不断强化，当前大宗商品价格承压，上游原材料企业的业绩弹性或边际放缓。但部分稀缺金属价格仍有望在新能源、半导体产业高速发展的背景下获得较强支撑，景气的持续性或超市场预期。（2）大消费板块，医药生物板块上半年业绩表现相对较好，但是整体市场表现不佳，后市有望迎来估值修复行情；家电、汽车板块有望在经济持续复苏和促消费政策推动下持续改善。（3）成长板块，一方面联储加息靴子落地后，美股和美债双双走强，国际流动性不确定性的降低，有利于成长风格的估值提升。
ૣ Ċc;【行业风口】
1、银保监会发ૄ布保险资产管理公司管理规定 鼓励为资本市场提供稳Ü定Î的长期资金支持
中国银保监会发布《保ੌ险资∴产管理公司管理规定》。新规不再限制外资保险公司持有保险资管公司股份的比例上限，同时，设置境内外股东统一适用的股东资质条件，有助于吸引国际优秀保险公司和资产管理机૯构参与中国保险资产管理行业发展。
Ê 利好†Þ板块：保险
相关概念股：新华保险、中国太保、中国平安、中国人寿、天茂集团
2、虚拟电厂趋热મ 多地明确提出规≡划方案
▥ 据新华社报道，虚拟电厂趋热，多地明确提出规划方案。入夏以来，全国多地出现35℃以上高温天气，多个Œ城市连续出现高温。经济复苏叠加高温天气，我国用电负荷较快增长，虚拟电厂频频进入公众视野。今年以来，国家发展改革委等部门印发的《“十四五”现代能源体系规划》以及天津、北京、上海等10余省份相继发布的⌉“十四五”能源电力发展规划及碳达峰实施方案，均对发展虚拟电厂提出明确要求。
利好板Þe;块：虚拟ⓠ૨电厂概念
相关概念股：积成电子◊、国电南自੍、许继电气、太阳能¿、国电南瑞
3、东ë部战区继续在台岛Ζ周边海空域进行实战化联合演训
据央视新闻，8月7日，东部战区继续在台岛周边海空域进行实战化联合演训，战区空军连续出动多批多型战机，成体系实施岛屿进攻作战演练，演练重点锤炼了联合对地打击和远距空中打击能力。伴随着巨大的轰鸣声，数架轰炸机、◘歼轰机挂载实弹Æ接续升空，机群按作战编组梯次展开，防空压制、预警探测、电磁干扰等多个支援编组密切协同，按照既定航线，飞赴各自预设阵位。9时许，空中打击编组按照预定时间到达打击阵位，锁定目标后随即向指挥所发出♨攻击请示。
‾ 利好板块¿：国防军工
શࢵ 相关概念股：隆华科技、航锦科技ੈ、西部超导、声光电科、臻镭科技
ਮ
σ 4、铝箔量价齐升 钠电池打开行↵业新空间
近年来，电池铝箔成为箔材产品中需求增长最快的细分品种。万顺新材副总经Η理、董秘黄薇表示，去年下半年以来，电池铝箔市场需求出现快速增长，市场呈现供不应求的局面。鼎胜新材（维权）董秘陈魏新表示，目前电池铝箔市场已由一季度的紧平衡状态转变为紧缺状态。多家机构认为，电池铝箔供不应求，将持续推动加工费上涨。未来，各大龙头企业产能和出货量将进一步增加，规模效应将带来行业盈利水平提升。即将投入商用的ી钠离子电池将为电池铝箔带来新的需求增长点。机构预计，全球电池铝箔需求量在2025年达到74万吨，年复合增速为37%。
利β好板块：࠷钠¶离子电池
相关概念股：宁德时代、€欣旺达、天能સ股份、新宙邦、中国长城
24小时滚动播报最新的财经资讯和视频，更多粉ú丝福利扫描二维码▦关注（sinૠafinance）
新浪财经Ċc;意见反馈¦留言Ǝ板
All RigΝhts Reserveબd 新浪公司 版权所有ક
